Rbi notification on forex trading

Notificação RBI na Overseas forex trading através de portais de comércio eletrônico / internet RBI / 2013-14 / 265 AP (DIR Series) Circular n º 46 17 de setembro de 2013 Todos Categoria ndash I Autorizado Dealer Banks Overseas forex trading através de portais de comércio eletrônico / internet os bancos ndash I da Categoria de Revendedor Autorizado I (AD Categoria ndash I) são convidados para a Circular nº 53 da AP (DIR Series) de 07 de abril de 2011 e Circular da AP (DIR Series) No. 46 datada de 17 de novembro de 2011 onde os bancos da Categoria I foram aconselhados a exercer a devida cautela e ser extremamente vigilante em relação aos pagamentos de margem que estão sendo feitos pelo público para transações de negociação forex online através de cartões de crédito / depósitos em várias contas mantidas com bancos na Índia. Além disso, os bancos da Categoria I também foram aconselhados a tomar cuidado com relação às contas abertas em nome de indivíduos ou preocupações proprietárias em diferentes agências bancárias para coletar o dinheiro da margem, dinheiro de investimento, etc. em conexão com tais transações. 2. No entanto, observou-se que alguns clientes bancários continuam a realizar negociações on-line em moeda estrangeira em portais / sites que oferecem tais esquemas nos quais inicialmente remetem fundos de contas bancárias indianas usando cartões de crédito ou outros canais eletrônicos para sites / entidades no exterior e subsequentemente receber reembolsos em dinheiro das mesmas entidades no exterior em seu cartão de crédito ou contas bancárias. 3. Com o intuito de fortalecer ainda mais as restrições a tais atividades on-line que violam a FEMA, 1999, os bancos da Categoria I são direcionados da seguinte forma: (i) Todos os bancos da Categoria I que oferecem cartões de crédito ou seus clientes devem avisar seus clientes de que qualquer pessoa residente na Índia cobrando e efetuando / remetendo pagamentos direta / indiretamente para fora da Índia sob qualquer forma para a negociação de divisas estrangeiras através de portais de comércio eletrônico / Internet seria passível de ser processada por contravenção do Foreign Exchange Management Act (FEMA), de 1999, além de ser responsável pela violação das normas relativas às normas do Know Your Customer (KYC) / Anti-Branqueamento de Capitais (AML). (ii) Como e quando qualquer banco da categoria I se deparar com qualquer transação proibida realizada por seu cartão de crédito ou cliente bancário on-line, o banco fechará imediatamente o cartão ou a conta do cliente inadimplente e reportará o mesmo ao Gerente Geral Chefe. , Divisão de Mercados Forex, Departamento de Câmbio, Banco Central da Índia, Escritório Central, 5º andar, Edifício Amar, PM Road, Mumbai ndash 400001, no formato fornecido no Anexo a esta circular. 4. Se for observado que o banco da categoria AD em questão não cumpriu as medidas acima descritas, o Banco da Reserva da Índia poderá se manifestar contra o banco inadimplente sob a seção 11 (3) da FEMA, 1999 e tomar todas as medidas possíveis. considerado necessário. 5. Os bancos de ndash de categoria AD podem levar o conteúdo desta circular ao conhecimento dos seus constituintes e clientes em causa. As instruções contidas nesta circular também podem ser levadas ao conhecimento das empresas emissoras do cartão, que também podem ser aconselhadas a permanecer alertas contra o licenciamento de pagamentos para tais transações não autorizadas. 6. As instruções contidas nesta circular foram emitidas sob as seções 10 (4) e 11 (1) da Foreign Exchange Management Act de 1999 (42 de 1999) e não prejudicam as permissões / aprovações, se houver, exigidas sob qualquer outra lei. (Rudra Narayan Kar) Gerente Geral-EncarregadoRBI eleva restrições em negociação proprietária forex pelos bancos Os bancos também podem compensar suas posições no mercado negociado em bolsa contra suas posições em aberto no mercado de balcão (OTC). Foto: Mint Mumbai: O Banco da Reserva da Índia (RBI) mais uma vez permitiu que os bancos se envolvessem em transações proprietárias no mercado de derivativos cambiais negociados em bolsa, revertendo a proibição de julho de 2013 imposta a temores de que negociações especulativas estivessem por trás da rápida queda o valor da rupia. A rupia viu uma forte depreciação quando o banco central impôs a proibição. No entanto, a proibição não conseguiu conter a queda dos rúpias e a moeda local atingiu uma baixa vitalícia de 68,85 dólares para um dólar em agosto. A moeda nacional fechou em 60,19 contra o dólar na sexta-feira, contra seu fechamento anterior de 60,08. Quando a proibição foi imposta em julho de 2013, a rúpia havia fechado de 61,21 para um dólar, caindo de 54,36 no início de 2013. Em uma notificação em seu site, a RBI disse que os bancos podem novamente conduzir operações de negociação proprietárias tendo em vista a condições de mercado em evolução, dentro do limite da posição aberta do banco e de qualquer limite que possa ser imposto pelas bolsas para efeitos de gestão do risco e preservação da integridade do mercado. Os bancos também podem compensar suas posições no mercado negociado em bolsa com suas posições abertas no mercado de balcão (over-the-counter - OTC), mas tendo em vista a volatilidade no mercado de câmbio, o Reserve Bank pode, no entanto, estipular separadamente para o mercado OTC como e quando exigido. "Isso faz parte do processo de desanuviar as medidas tomadas no ano passado e estamos em muito melhor forma agora, com melhores números de déficits em conta corrente e reservas confortáveis", disse Ananth Narayan. cabeça (mercados financeiros) no Standard Chartered Bank. Na terça-feira, o governador do RBI, Raghuram Rajan, disse que o país tem reservas cambiais suficientes para garantir a estabilidade do mercado. Nós estamos em muito melhor posição agora que no ano passado. Temos reservas suficientes, ele disse. As reservas cambiais da Indiarsquos aumentaram substancialmente desde setembro, em parte devido a um esquema especial de swap anunciado pelo banco central, que permitia aos credores aumentar os depósitos em moeda estrangeira de não residentes. Um aumento nos fluxos de investidores institucionais estrangeiros para os mercados de ações e dívida também levou ao acréscimo de reservas. As reservas cambiais ficaram em 312,58 bilhões na semana encerrada em 6 de junho, segundo dados oficiais. As reservas caíram para 275 bilhões na semana encerrada em 6 de setembro, quando o banco central vendeu dólares para defender a rúpia em queda. No ano passado, todo mundo estava comprando dólares agora, há alguma aparência de equilíbrio e os fluxos melhoraram. Ao inverter as medidas do ano passado, o Banco da Reserva está apenas a tranquilizar o mercado de que essas medidas eram temporárias, disse Satyajit Kanjilal. diretor administrativo da ForexServe, uma empresa de consultoria em moeda. O RBI também permitiu que os investidores de carteiras estrangeiras cobrissem sua exposição no mercado negociado em bolsa, um passo que o banco central havia dito que tomaria no momento de sua primeira revisão de política monetária bimestral em abril. No entanto, posições acima de 10 milhões terão de ser apoiadas por títulos subjacentes, tanto para investidores estrangeiros como para investidores locais, incluindo bancos, disse o banco central. Permitir que os investidores estrangeiros no mercado de câmbio local melhorem a profundidade do mercado e levem a uma melhor descoberta de preços e mais sofisticação, disse o chefe do Tesouro em um grande banco do setor público, pedindo para não ser identificado. Com o Banco Central da Índia (RBI) proibindo recentemente o uso de fundos de remessas de qualquer forma para o comércio exterior de divisas estrangeiras, os bancos entraram em ação. CHENNAI: Com o Banco Central da Índia (RBI) proibindo recentemente o uso de fundos de remessas de qualquer forma para o comércio de divisas estrangeiras, os bancos entraram em ação. A proibição também inclui a negociação por portais eletrônicos / da Internet ou pelo uso de cartões de crédito / débito. Um mailer recente do HDFC Bank aos seus clientes afirmou que o banco seria obrigado a tomar as medidas necessárias fechando os cartões de crédito / débito no caso de qualquer transação de forex no exterior observada na sua conta de cartão e informando o mesmo ao regulador. De nossa parte, recorreu-se à desativação de funcionalidades em plataformas da world wide web que são usadas para esse tipo de comércio de moedas, Praveen Kutty, chefe de varejo e banco de pequenas e médias empresas, disse o DCB Bank. Os banqueiros disseram que a medida se deveu a uma restrição de segurança para impedir a lavagem de dinheiro, entre outros. Às vezes, o uso de cartão de crédito internacional ou cartão de débito também pode resultar na negociação de certos contratos futuros que talvez atualmente estejam fora do alcance dos órgãos reguladores, disse um banqueiro que não quis ser identificado. Em sua notificação, o RBI disse que foi observado que alguns clientes bancários continuam a realizar negociações on-line em moeda estrangeira em portais ou sites que oferecem tais esquemas, inicialmente remetendo fundos de contas bancárias indianas usando cartões de crédito ou outros canais eletrônicos para sites no exterior. ou entidades e, posteriormente, receber reembolsos em dinheiro das mesmas entidades no exterior em seu cartão de crédito ou contas bancárias. Isto está em violação do Foreign Exchange Management Act (FEMA) de 1999. A circular acrescentou ainda que qualquer pessoa que se dedicasse a tais atividades estaria sujeita a ser processada por violação da FEMA, além de ser responsável pela violação dos regulamentos relativos a Conhecer as normas do seu cliente (KYC) ou os padrões anti-lavagem de dinheiro (AML). O Kotak Mahindra Bank está totalmente em conformidade com as regras e regulamentos da RBI, incluindo este, e o mesmo foi comunicado aos nossos clientes de cartões de crédito e débito, disse um porta-voz do banco.